BWPT (PT. Eagle High Plantations Tbk)

Analisa Fundamental Saham BWPT

Tgl penulisan artikel : 7 September 2018

Price : Rp. 202,-
Jumlah Lembar Saham : 31,525,291,000,-
Market Cap : 6,368,108,782,000,- (Small Cap)

Saham PT. Eagle High Plantations Tbk adalah perusahaan yang bergerak dibidang Perkebunan

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q2 2018.

Laporan Keuangan BWPT posisi Q2 2018

Berikut hasil analisa fundamental saham BWPT posisi Q2 2018

Analisa Fundamental Growth Investing (2009 - 2017)

Analisa Cash Growth

Year	Cash	CFO	CFI
2009	318,390	116,219	(322,799)
2010	498,992	375,444	(842,356)
2011	58,275	280,377	(1,267,455)
2012	50,553	136,901	(1,109,008)
2013	68,244	94,822	(1,103,830)
2014	178,601	140,355	(1,381,793)
2015	1,251,121	(34,105)	(348,801)
2016	129,367	(372,104)	(203,929)
2017	85,112	431,512	(181,681)
2017 / 2009	26.73%	1,169,421	(6,761,652)
Average Growth	(15.20)%	129,936	(751,295)

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa Ekuitas Pemilik Growth

Year	Ekuitas Pemilik	Asset	Utang
2009	905,460	1,622,885	717,425
2010	1,128,773	2,654,678	1,525,905
2011	1,425,903	3,589,032	2,163,129
2012	1,666,181	4,912,983	3,246,802
2013	2,184,768	6,200,427	4,015,659
2014	6,827,516	16,379,840	9,433,149
2015	6,532,028	17,658,837	11,005,922
2016	6,140,168	16,254,353	9,994,917
2017	5,943,064	15,991,148	9,928,455
2017 / 2009	656.36%	985.35%	1,383.90%
Average Growth	26.52%	33.11%	38.88%

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa Revenue Growth & Average COGS

Year	Revenue	COGS	%COGS
2009	584,109	219,093	38%
2010	712,174	244,990	34%
2011	888,298	274,293	31%
2012	944,275	373,114	40%
2013	1,144,247	603,044	53%
2014	2,264,396	1,635,264	72%
2015	2,674,271	2,100,500	79%
2016	2,541,763	1,948,273	77%
2017	3,045,954	2,276,709	75%
2017 / 2009	521.47%	Total COGS	497%
Average Growth	22.93%	Average COGS	55%

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Average COGS yang baik adalah 70% dengan Score = 2 Setiap kenaikan 5% maka score akan berkurang sebanyak 1

Analisa Laba Entitas Pemilik Growth  

Year	Earning Pemilik	EPS	Saham Beredar
2009	167,467	50.67	4,037,082,440
2010	243,588	60.34	4,037,082,440
2011	320,388	79.35	4,041,504,190
2012	262,184	64.83	4,051,709,352
2013	181,782	44.32	4,336,211,750
2014	189,470	9.08	31,525,291,000
2015	(179,737)	(5.70)	31,525,291,000
2016	(389,748)	(12.36)	31,525,291,000
2017	(185,973)	(5.90)	31,525,291,000
2017 / 2009	(111.05)%	(11.64)%	780.89%
Average Growth	#NUM!	#NUM!	29.29%

Pembobotan Max untuk laba adalah 5

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 2.5

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 2.5 poin.

Analisa Stock Price growth  

Year	Price	PER	PBV
2009	520.00	10.26	2.32
2010	1,290.00	21.38	4.61
2011	1,120.00	14.11	3.17
2012	1,380.00	21.29	3.36
2013	1,330.00	30.01	2.64
2014	400.00	44.05	1.85
2015	138.00	(24.21)	0.67
2016	274.00	(22.17)	1.41
2017	183.00	(31.02)	0.97
2017 / 2009	35.19%	63.71	20.99
Average Growth	(12.24)%	7.08	2.33

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

(Data yang tersaji bagian paling bawah pada kolom PER dan PBV adalah Average PER dan PBV)

                                         Analisa average ROE

Year	Laba Bersih	Equity	ROE
2009	167,467.1	905,459.7	18.50%
2010	243,587.6	1,128,772.8	21.58%
2011	320,388.2	1,425,903.1	22.47%
2012	262,183.8	1,666,180.7	15.74%
2013	181,781.9	2,184,768.3	8.32%
2014	189,470.0	6,827,516.0	2.78%
2015	(179,737.0)	6,532,028.0	-2.75%
2016	(389,748.0)	6,140,168.0	-6.35%
2017	(185,973.0)	5,943,064.0	-3.13%
Total			77.15%
Average / year			8.57%

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

                                Analisa Growth Investing

No	Indikator	%Growth	Nilai
1	Cash Growth	(15.20)%	(1.01)
2	Ekuitas Pemilik	26.52 %	1.77
3	Revenue Growth	22.93 %	1.53
4	Average COGS	55.24 %	2.00
5	Laba Entitas Pemilik	#NUM!	(2.00)
6	Stock Price Growth	(12.24)%	(0.82)
7	RoE	8.57 %	0.57
Total Score			2.04

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 2.04 / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini terkadang membagikan dividen terkadang tidak

PER

Harga	202
Earning Q2 2017	(3.13)
Earning Q2 2018	0.41
Earning 2017	(5.90)
Proyeksi Earning	(2.36)
PER	(85.59)

PBV

Ekuitas pemilik	6,151,351,000,000
Saham beredar	31,525,291,000
Book Value	195
PBV	1.04

Working Capital 

Asset Lancar	2,082,428
Utang Lancar	3,004,565
Working Capital	69%

Debt to Equity Rasio 

Total Equity	6,260,066
Total Utang	10,507,646
Debt to Equity	168%

%Beban Berbunga VS Laba Bersih Tahunan

Beban Bunga 2017	602,913
Laba Bersih 2017	(187,791)
%Beban Bunga	(321.06)%

PEG Ratio & PEG Adjusted

PER	(85.59)
NI Growth	#NUM!
Dividen 2017
$Dividen Yield
PEG
PEG Adjusted

                                            Analisa Value Investing

No	Indikator	Value	Score
1	Deviden	0.00%	(5.00)
2	PER	(85.59)	(2.00)
3	PBV	1.04	0.93
4	Working Capital	69.31 %	(2.00)
5	Debt to Equity	167.85 %	(2.00)
6	Beban Berbunga	(321.06)%	(2.00)
7	PEG	-	(2.00)
Total Score		(14.07)

Melalui analisa fundamental Value investing saham ini dari (14.07) / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Analisa Tambahan AFSI

Trending Line

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Downtrend

Analisa Income Segmen

Note Penulis : Tidak dijabarkan setiap segmen Laba / rugi bersihnya

Analisa Cash Flow & Product Life Cycle dan BCG (Laporan Tahunan)

Arus Kas Operasi	431,512
Arus Kas Investasi	(181,681)
Product Life Cycle	Growth
BCG	Star

Analisa Piotroski Score

1	Net Income +			No
2	ROA Current Year +			No
3	OCF Current Year +			Yes
4	OCF > Net Income +	OCF	431,512	Yes
		NI	(185,973)
5	Long Term Debt / asset  <	Current L	7,626,861	No
		Current A	15,991,148
		Current L/A	0.4769
		Previous L	7,276,008
		Previous A	16,254,353
		Previous L/A	0.4476
6	Asset Lancar / Hutang Lancar >	Current A	1,139,336	No
		Current H	2,652,447
		Current A/H	0.4295
		Previous A	1,377,424
		Previous H	2,368,056
		Previous A/H	0.5817
7	Saham beredar tetap			Yes
8	Laba Kotor Meningkat	Current	769,245	Yes
		Previous	593,490
9	Net sales / asset >	Current S	3,045,954	Yes
		Current A	15,991,148
		Current S/A	0.1905
		Previous S	2,541,763
		Previous A	16,254,353
		Previous S/A	0.1564

                                Analisa AFSI

No	Indikator	Score
1	Trending Line	(2)
2	Income Segmen	(2)
3	Cash Flow	2
4	Matrix & BCG	2
5	Piotroski Score	1
Total Score		1

Melalui analisa fundamental AFSI saham ini dari 1 / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Growth Investing	2.04
Value Investing	(14.07)
AFSI	1.00
Total Score	(11.03)

Kriteria penilaian kondisi terburuk (51)

Kriteria penilaian kondisi terbaik 51

Nilai persentase kesehatan fundamental adalah 39.18%
Indikator Fundamental
<25% Tidak Baik
<50% Kurang baik
>50% Baik
>75% Sangat Baik

Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Untuk Analisis  Saham BWPT Versi 1 Bisa Dilihat Disini

BWPT (2017 Q1) VERSI 1.0

Salam,
Krisantus (Bozdiamond)