BABP (PT. Bank MNC Internasional Tbk)

Sumber : Youtube yang diupload oleh QALLAVA

Analisa Fundamental Saham BABP

Tgl penulisan artikel : 24 Juni 2018

Price : Rp. 51,-
Jumlah Lembar Saham : 21,511,473,347,-
Market Cap : 1,097,085,140,697,- (Small Cap)

Saham PT. Bank MNC Internasional Tbk adalah perusahaan yang bergerak di bidang perbankan. (Sebelumnya ICB Bumiputera)

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q1 2018.

Laporan Keuangan BABP posisi Q1 2018

Berikut hasil analisa fundamental saham BABP posisi Q1 2018

Analisa Fundamental Growth Investing (2008 - 2017)

Analisa DPK Growth

Year	DPK
2008	5,280,392
2009	5,942,777
2010	7,213,672
2011	6,011,364
2012	6,433,765
2013	6,834,891
2014	7,734,434
2015	9,766,527
2016	10,339,407
2017	9,027,709
2017 / 2008	170.97%
Average Growth	6.14%

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa Ekuitas Pemilik Growth

Year	Asset	Ekuitas Pemilik
2008	6,287,878	504,996
2009	7,007,770	520,719
2010	8,667,939	700,769
2011	7,299,826	623,093
2012	7,433,803	713,840
2013	8,164,673	767,461
2014	9,430,716	1,233,215
2015	12,137,004	1,708,204
2016	13,057,549	1,860,405
2017	10,706,094	1,252,548
2017 / 2008	170.27%	248.03%
Average Growth	6.09 %	10.62 %

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa Revenue & Beban Bunga

Year	Revenue Bunga	Cost Bunga	Revenue VS Cost
2008	706,862	408,995	58%
2009	750,381	430,072	57%
2010	829,935	435,035	52%
2011	823,521	460,867	56%
2012	688,883	331,117	48%
2013	684,302	384,026	56%
2014	760,698	524,417	69%
2015	950,521	663,414	70%
2016	1,060,551	693,697	65%
2017	1,021,547	676,858	66%
2017 / 2008	144.52%	Total R VS C	598%
Average Growth	4.18%	Average R VS C	60%

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Average Revenue Vs Cost yang baik adalah 35% dengan Score = 2 Setiap kenaikan 5% maka score akan berkurang sebanyak 1

Analisa Laba Entitas Pemilik Growth  

Year	Earning	EPS	Saham Beredar
2008	1,926	0.38	4,950,000,000
2009	5,043	1.01	4,950,000,000
2010	28,203	5.60	5,436,078,541
2011	(95,327)	(17.38)	5,431,217,756
2012	1,036	0.19	5,431,217,756
2013	(81,740)	(15.05)	5,431,217,756
2014	(54,556)	(5.91)	1,482,003,797
2015	8,178	0.61	18,938,267,441
2016	9,349	0.51	20,375,650,599
2017	(685,193)	(33.19)	21,261,473,347
2017 / 2008	(35580.69)%	(8734.21)%	429.52 %
Average Growth	(292.07)%	(264.32)%	17.58 %

Pembobotan Max untuk laba adalah 5

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 2.5

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 2.5 poin.

Analisa Stock Price growth  

Year	Price	PER	PBV
2008	62	163.16	0.61
2009	100	99.01	0.95
2010	135	24.11	1.05
2011	106	(6.10)	0.92
2012	168	884.21	1.28
2013	133	(8.84)	0.94
2014	84	(14.21)	0.10
2015	70	114.75	0.78
2016	68	133.33	0.74
2017	51	(1.54)	0.87
2017 / 2008	82.26%	1,387.89	8.24
Average Growth	-2.15%	138.79	0.82

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa average ROA

RoA
Year	Earning	Asset	RoA
2008	1,925.7	6,287,877.9	0.03%
2009	5,043.4	7,007,769.8	0.07%
2010	28,203.3	8,667,938.6	0.33%
2011	(95,326.9)	7,299,826.4	-1.31%
2012	1,036.4	7,433,803.5	0.01%
2013	(81,740.4)	8,164,673.0	-1.00%
2014	(54,556.0)	9,430,716.0	-0.58%
2015	8,178.0	12,137,004.0	0.07%
2016	9,349.0	13,057,549.0	0.07%
2017	(685,193.0)	10,706,094.0	-6.40%
Total			-8.70%
Average / year			-0.87%

Indikator fundamental ROA yang bagus adalah diatas 2%=2 (setiap penurunan 1% score minus 2)

                                Analisa Growth Investing

No	Indikator	%Growth	Nilai
1	DPK	6.14 %	0.41
2	Ekuitas Pemilik	10.62 %	0.71
3	Revenue Growth	4.18 %	0.28
4	Income Vs Cost	59.81 %	(2.00)
5	Laba Entitas Pemilik	#NUM!	(5.00)
6	Stock Price Growth	(2.15)%	(0.14)
7	RoA	(0.87)%	(2.00)
Total Score			(7.75)

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari (7.75) / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini terkadang membagikan dividen terkadang tidak

PER

Harga	51
Earning Q1 2017	(2.65)
Earning Q1 2018	4.59
Earning 2017	(33.19)
Proyeksi Earning	(25.95)
PER	(1.97)

PBV

Ekuitas Pemilik	1,366,349,000,000
Saham beredar	21,511,473,347
Book Value	64
PBV	0.80

CASA

Giro	859,491
Tabungan	606,961
Total DPK	9,027,709
CASA	16.24%

CAR

Asset	10,706,094
Ekuitas	1,252,548
CAR	11.70%

NPL

Lancar	Perhatian	Kurang Lancar	Diragukan	Macet
5,954,011	646,319	90,968	110,573	313,051

Kredit Macet	Total Kredit	NPL
514,592	7,114,922	7.23%

PEG Ratio & PEG Adjusted

PER	6.01
NI Growth	#NUM!
Dividen 2017
Dividen Yield
PEG
PEG Adjusted

                                            Analisa Value Investing

No	Indikator	Value	Score
1	Deviden		(5.00)
2	PER	6.01	1.80
3	PBV	0.80	1.39
4	CASA	16.24%	(2.00)
5	CAR	11.70 %	(2.00)
6	NPL	7.23 %	(2.00)
7	PEG	-	(2.00)
Total Score		(9.81)

Melalui analisa fundamental Value investing saham ini dari (9,81) / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Analisa Tambahan AFSI

Trending Line

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Downtrend

Analisa Biaya VS Pendapatan

Laba	Pendapatan	Total Biaya	%BP AFSI	Score
(685,193)	1,021,547	1,706,740	167.07%	(2.00)

Analisa Cash Flow & Product Life Cycle dan BCG (Laporan Tahunan)

Arus Kas Operasi non asset	(62,559)
Arus Kas Investasi	376,738
Product Life Cycle	Decline
BCG	Dog

Analisa Piotroski Score

1	Net Income +			No
2	ROA Current Year +			No
3	OCF Current Year +			No
4	OCF > Net Income +	OCF	(62,559)	No
		NI	(685,193)
5	Long Term Debt / asset  <	Current L	9,453,546	No
		Current A	10,706,094
		Current L/A	0.8830
		Previous L	11,197,144
		Previous A	13,057,549
		Previous L/A	0.8575
6	Asset Lancar / Hutang Lancar >	Current A	10,706,094	No
		Current H	9,453,546
		Current A/H	1.1325
		Previous A	13,057,549
		Previous H	11,197,144
		Previous A/H	1.1661
7	Saham beredar tetap			No
8	Laba Kotor Meningkat	Current	(917,000)	No
		Previous	52,758
9	Net sales / asset >	Current S	1,021,547	Yes
		Current A	10,706,094
		Current S/A	0.0954
		Previous S	1,060,551
		Previous A	13,057,549
		Previous S/A	0.0812

                                Analisa AFSI

No	Indikator	Score
1	Trending Line	(2)
2	BP AFSI	(2)
3	Cash Flow	(2)
4	Matrix & BCG	(2)
5	Piotroski Score	(7)
Total Score		(15)

Melalui analisa fundamental AFSI saham ini dari (15) / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Growth Investing	(7.75)
Value Investing	(9.81)
AFSI	(15.00)
Total Score	(32.55)

Kriteria penilaian kondisi terburuk -51

Kriteria penilaian kondisi terbaik 51

Nilai persentase kesehatan fundamental adalah 18.08%
Indikator Fundamental
<25% Tidak Baik
<50% Kurang baik
>50% Baik
>75% Sangat Baik

Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Untuk perbandingan analisis 21 emiten perbankan lain dapat dilihat melalui link dibawah


Analisa Sektor Finance Industri Perbankan Indonesia

Untuk Analisis  Saham BABP Versi 1 Bisa Dilihat Disini
BABP (2016 Q3) VERSI 1.0


Salam,
Krisantus (Bozdiamond)