PDES (PT. Destinasi Tirta Nusantara Tbk)

Analisa Fundamental Saham PDES

Tgl penulisan artikel : 17 Januari 2018

Price : Rp. 1,350,-
Jumlah Lembar Saham : 615,000,000,-
Market Cap : 830,250,000,000,-

Saham PT. Destinasi Tirta Nusantara Tbk adalah perusahaan yang bergerak dibidang pariwisata

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q3 2017.

Laporan Keuangan PDES posisi Q3 2017

Berikut hasil analisa fundamental saham PDES posisi Q3 2017

Analisa Fundamental Growth Investing (2008 - 2016)

Analisa revenue growth

Year	Revenue
2008	193,970
2009	231,413
2010	265,530
2011	254,186
2012	280,377
2013	298,510
2014	330,559
2015	334,569
2016	503,128
2016 / 2008	259.38%
Average Growth	12.65%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi revenue growth)

Analisa earning growth

Year	Earning	EPS	Saham Beredar
2008	5,347	9.87	615,000,000
2009	3,018	5.61	615,000,000
2010	3,593	6.16	615,000,000
2011	7,941	12.39	615,000,000
2012	9,145	11.77	615,000,000
2013	17,845	27.47	615,000,000
2014	12,594	19	615,000,000
2015	7,760	12.73	615,000,000
2016	25,841	35.83	615,000,000
2016 / 2008	483.28%	363.02%	100.00%
Average Growth	21.77%	17.49%	0.00%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi earning growth) karena terdapat penurunan laba 2 tahun berturut turut

Analisa equity growth

Year	Equity
2008	106,986
2009	110,004
2010	120,249
2011	128,190
2012	137,336
2013	157,994
2014	170,588
2015	178,349
2016	204,408
2016 / 2008	191.06%
Average Growth	8.43%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi equity growth) 

Analisa stock price growth  

Year	Price
2008	100
2009	125
2010	187
2011	95
2012	160
2013	136
2014	184
2015	160
2016	254
2016 / 2008	254.00%
Average Growth	12.36%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi stock price growth) 

Analisa average ROE

ROE
Year	Laba Bersih	Equity	ROE
2008	5,347	106,986	5.00%
2009	3,018	110,004	2.74%
2010	3,593	120,249	2.99%
2011	7,941	128,190	6.19%
2012	9,145	137,336	6.66%
2013	17,845	157,994	11.29%
2014	12,594	170,588	7.38%
2015	7,760	178,349	4.35%
2016	25,841	204,408	12.64%
Total			59.25%
Average / year			6.58%

Indikator Fundamental Kenaikan Average ROE 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi Average ROE) 

Analisa Growth Investing No Indikator Hasil 1 Revenue Growth Kurang Bagus 2 Earning Growth Kurang Bagus 3 Equity Growth Kurang Bagus 4 Stock Price Growth Kurang Bagus 5 Average RoE  Kurang Bagus Total Score 0

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 5 Poin Penting

Nilai kesehatan fundamental growth investing untuk saham ini adalah 0%

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini baru mulai membagikan Dividen di tahun 2017

P/E

Harga saat penulisan adalah 1,350,-

Earning Q3 2017 adalah 38.64
Proyeksi Earning 2017 adalah 51.52

Maka P/E = 26.20  --> Rasio ini kurang bagus karena seharusnya P/E < 15)

PBV

Ekuitas pemilik entitas induk adalah 203,498,450,164,-

Dengan jumlah saham yang beredar adalah 615,000,000,-. 
Maka nilai buku perusahaan adalah Rp. 331,- 

PBV adalah 4.08,-.

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya PBV < 1.5)

Working Capital 

Aset  Lancar   =                  72,252,548,205,-

Utang Lancar  =                  70,584,241,960,-

(Rasio ini kurang bagus karena Asset Lancar seharusnya > 2 x Utang Lancar)

Debt to Equity Rasio 

Total Equity        =            201,014,962,764,-

Total Utang         =            243,712,006,105,-

(Rasio ini kurang bagus karena Total Equity > Total Utang)

Analisa Value Investing
No	Indikator	Hasil
1	Deviden	Kurang Bagus
2	P/E	Kurang Bagus
3	PBV	Kurang Bagus
4	Working Capital	Kurang Bagus
5	Debt to Equity	Kurang Bagus
Total Score		0

Melalui analisa fundamental value investing saham ini dari 5 Poin Penting

Nilai kesehatan fundamental value investing untuk saham ini adalah 0%

Nilai kesehatan fundamental gabungan Growth dan Value Investing adalah 0%. 

Analisa Tambahan AFSI

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Uptrend.

Note Penulis : Secara valuasi fundamental perusahaan ini sudah dihargai mahal. Di masa depan perusahaan harus meningkatkan kinerja keuangannya bila tidak maka akan berbalik arah menjadi downtrend di masa depan. 

Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Salam,
Krisantus (Bozdiamond)