DILD (PT. Intiland Development Tbk)

Analisa Fundamental Saham DILD

Tgl penulisan artikel : 17 Juli 2017

Saham PT. Intiland Development Tbk adalah perusahaan yang bergerak dibidang pengembang, perdagangan dan jasa real estate, serta properti

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q1 2017. 

Laporan Keuangan DILD posisi Q1 2017

Berikut hasil analisa fundamental saham DILD posisi Q1 2017

Analisa Fundamental Growth Investing

Analisa revenue growth tahun 2007 - 2016

Year	Revenue
2007	326,233
2008	332,218
2009	386,819
2010	842,716
2011	939,161
2012	1,262,036
2013	1,510,005
2014	1,827,944
2015	2,200,900
2016	2,276,460
2016 / 2007	697.80%
Average Growth	24.09%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi revenue growth)

Analisa earning growth tahun 2007 - 2016

Year	Earning	EPS	Saham Beredar
2007	20,429	10	3,109,756,083
2008	14,165	5	3,109,756,083
2009	25,612	8	3,109,756,083
2010	350,492	38	10,365,853,610
2011	140,020	14	10,365,853,610
2012	181,402	17	10,365,854,185
2013	323,629	31	10,365,854,185
2014	430,542	42	10,365,854,185
2015	401,478	39	10,365,854,185
2016	298892	29	10,365,854,185
2016 / 2007	1463.08%	290.00%	333.33%
Average Growth	34.73%	12.56%	14.31%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi earning growth) 

Terdapat Aksi korporasi antara lain :
Tgl 24 April 2010 Right Issue III penambahan saham sebanyak 2,073,170,722
Tgl 22 Juli 2010 Stock Split 1 : 2 penambahan saham sebanyak 5,182,926,805 

Analisa equity growth  tahun 2007 - 2016

Year Equity 2007 1,114,310 2008 1,128,426 2009 1,154,038 2010 3,578,415 2011 3,799,002 2012 3,950,935 2013 4,096,044 2014 4,468,520 2015 4,770,829 2016 5,057,478 2016 / 2007 453.87% Average Growth 18.30%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi equity growth) 

Analisa stock price growth  

Year	Price
2007	465
2008	200
2009	320
2010	425
2011	255
2012	320
2013	315
2014	650
2015	489
2016	500
2016 / 2007	107.53%
Average Growth	0.81%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini kurang bagus dari segi stock price growth) 

Analisa average ROE Tahun 2007 - 2016

ROE
Year	Laba Bersih	Equity	ROE
2007	20,429	1,114,310	1.83%
2008	14,165	1,128,426	1.26%
2009	25,612	1,154,038	2.22%
2010	350,492	3,578,415	9.79%
2011	140,020	3,799,002	3.69%
2012	181,402	3,950,935	4.59%
2013	323,629	4,096,044	7.90%
2014	430,542	4,468,520	9.64%
2015	401,478	4,770,829	8.42%
2016	298,892	5,057,478	5.91%
Total			55.24%
Average / year			5.52%

(Indikator Fundamental Kenaikan Average ROE 15% dalam 10 Tahun) 

(Rasio ini kurang bagus dari segi Average ROE) 

Analisa Growth Investing No Indikator Hasil 1 Revenue Growth Bagus 2 Earning Growth Bagus 3 Equity Growth Bagus 4 Stock Price Growth Kurang Bagus 5 Average RoE  Kurang Bagus Total Score 60

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 5 Poin Penting
Nilai kesehatan fundamental growth investing untuk saham ini adalah 60%

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini selalu membagikan Dividen 

Tahun Buku	Dividen	EPS	% Payout
2014	10	42	23.81%
2015	5	39	12.82%
2016	5	29	17.24%
Average % Payout			17.96%

P/E

Harga saat menulis adalah 402

Earning Q1 2017 adalah 2
Proyeksi Earning 2017 adalah 8

Maka P/E = 50.25   --> Rasio ini kurang bagus karena seharusnya P/E < 15)

PBV

Ekuitasnya adalah 5,826,243,946,742,-

Dengan jumlah saham yang beredar adalah 10,365,854,185,-. 
Maka nilai buku perusahaan adalah Rp. 562,- 

PBV adalah 0.72,-.

(Rasio ini bagus karena seharusnya PBV < 1.5)

Working Capital 

Asset  Lancar =                         3,341,967,716,348,-

Utang Lancar =                         3,395,824,054,009,-

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya Asset Lancar > 2 x Utang Lancar)

Debt to Equity Rasio 

Total Equity        =                   5,826,243,946,742,-

Total Utang         =                   6,350,396,779,807,-

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya Total Equity > Total Utang)

Analisa Value Investing
No	Indikator	Hasil
1	Deviden	Bagus
2	P/E	Kurang Bagus
3	PBV	Bagus
4	Working Capital	Kurang Bagus
5	Debt to Equity	Kurang Bagus
Total Score		40

Melalui analisa fundamental value investing saham ini dari 5 Poin Penting

Nilai kesehatan fundamental value investing untuk saham ini adalah 40%

Nilai kesehatan fundamental gabungan Growth dan Value Investing adalah 50%

Analisa Tambahan AFSI

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Downtrend jangka pendek. 

Update tanggal 1 September 2017 Laporan Q2 2017 request oleh (MasBP85 dari Stockbit)
EPS Q2 2017 naik 20% dibanding EPS Q2 2016 
EPS 15 menjadi 18. --> proyeksi tahunan jadi 36 --> PE jadi rendah Value naik 20 poin.

Akankah saham DILD berubah arah trend? Karena melanjutkan growth. 

Pada Q1 2017 DILD melemah dan membuat garis downtrend karena EPS hanya 2.
Mari kita lihat bersama yang jelas 

Titik Support 394 sedangkan resistance di 440. Bila tembus 440 maka akan membentuk garis trend jangka pendek baru. Akankah terjadi reversal atau balik arah pada saham DILD karena basis fundamental perusahaan ini bagus menurut laporan Q2 2017? 
Menurut penulis saham ini layak koleksi karena dengan harga 410 resiko hanya 16 poin sedangkan potensi gain adalah 30 poin.  Tetapi dalam porsi yang sedikit karena masih dalam garis downtrend.


Bagi yang ada input atau masukan boleh beli Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Salam,

Krisantus (Bozdiamond)