BDMN (PT. Bank Danamon Indonesia Tbk)

Sumber : Youtube yang diupload oleh Bank Danamon

Analisa Fundamental Saham BDMN

Tgl penulisan artikel : 15 Juli 2018

Price : Rp. 6,600,-
Jumlah Lembar Saham : 9,584,643,365,-
Market Cap : 63,258,646,209,000,- (Big Cap)

Saham PT. Bank Danamon Indonesia Tbk adalah perusahaan yang bergerak di bidang perbankan. 

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q1 2018.

Laporan Keuangan BDMN posisi Q1 2018

Berikut hasil analisa fundamental saham BDMN posisi Q1 2018

Analisa Fundamental Growth Investing (2008 - 2017)

Analisa DPK Growth

Year	DPK
2008	73,840,761
2009	67,146,723
2010	79,486,264
2011	85,733,632
2012	89,432,421
2013	109,015,891
2014	116,282,030
2015	114,969,248
2016	103,609,069
2017	101,766,847
2017 / 2008	137.82%
Average Growth	3.63%

Indikator fundamental Big Cap kenaikan rata - rata 10% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 10% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa Asset & Ekuitas Pemilik Growth

Year	Asset	Ekuitas Pemilik
2008	107,268,363	10,579,068
2009	98,593,719	15,836,076
2010	118,206,573	18,449,787
2011	142,292,206	25,515,706
2012	155,791,308	28,493,642
2013	184,337,964	30,937,873
2014	195,820,856	32,408,842
2015	188,057,412	33,932,139
2016	174,436,521	35,943,042
2017	178,257,092	38,660,278
2017 / 2008	166.18%	365.44%
Average Growth	5.81 %	15.49 %

Indikator fundamental Big Cap kenaikan rata - rata 10% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 10% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa Revenue & Beban Bunga

Year	Revenue Bunga	Cost Bunga	Revenue VS Cost
2008	16,118,989	6,841,478	42%
2009	17,666,110	7,469,309	42%
2010	14,417,745	4,509,295	31%
2011	16,882,491	6,033,390	36%
2012	18,858,281	5,936,173	31%
2013	20,130,837	6,599,794	33%
2014	22,991,485	9,311,649	41%
2015	22,420,658	8,772,424	39%
2016	20,654,674	6,875,653	33%
2017	20,052,217	5,903,149	29%
2017 / 2008	124.40%	Total R VS C	358%
Average Growth	2.46%	Average R VS C	36%

Indikator fundamental Big Cap kenaikan rata - rata 10% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 10% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Average Revenue Vs Cost yang baik adalah 35% dengan Score = 2 Setiap kenaikan 5% maka score akan berkurang sebanyak 1

Analisa Laba Entitas Pemilik Growth  

Year	Earning	EPS	Saham Beredar
2008	1,530,022	303.70	4,995,561,480
2009	1,532,533	186.36	8,367,983,116
2010	2,883,468	342.92	8,394,725,466
2011	3,336,266	378.78	9,584,643,365
2012	4,011,873	418.57	9,584,643,365
2013	4,041,684	421.68	9,584,643,365
2014	2,604,017	271.69	9,584,643,365
2015	2,393,305	249.70	9,584,643,365
2016	2,669,480	278.52	9,584,643,365
2017	3,681,551	384.11	9,584,643,365
2017 / 2008	240.62 %	126.48 %	191.86 %
Average Growth	10.25 %	2.64 %	7.51 %

Pembobotan Max untuk laba adalah 5

Indikator fundamental Big Cap kenaikan rata - rata 10% setiap tahun adalah Score 2.5

Setiap naikan atau turun sebesar 10% akan menambah atau mengurangi score 2.5 poin.

Analisa Stock Price growth  

Year	Price	PER	PBV
2008	3,100	10.21	1.46
2009	4,550	24.42	2.40
2010	5,700	16.62	2.59
2011	4,100	10.82	1.54
2012	5,650	13.50	1.90
2013	3,775	8.95	1.17
2014	4,525	16.66	1.34
2015	3,200	12.82	0.90
2016	3,710	13.32	0.99
2017	6,950	18.09	1.72
2017 / 2008	224.19%	145.40	16.03
Average Growth	9.39%	14.54	1.60

Indikator fundamental Big Cap kenaikan rata - rata 10% setiap tahun adalah Score 1

Setiap naikan atau turun sebesar 10% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.

Analisa average ROA

Year	Earning	Asset	RoA
2008	1,530,022.0	107,268,363.0	1.43%
2009	1,532,533.0	98,593,719.0	1.55%
2010	2,883,468.0	118,206,573.0	2.44%
2011	3,336,266.0	142,292,206.0	2.34%
2012	4,011,873.0	155,791,308.0	2.58%
2013	4,041,684.0	184,337,964.0	2.19%
2014	2,604,017.0	195,820,856.0	1.33%
2015	2,393,305.0	188,057,412.0	1.27%
2016	2,669,480.0	174,436,521.0	1.53%
2017	3,681,551.0	178,257,092.0	2.07%
Total			18.73%
Average / year			1.87%

Indikator fundamental ROA yang bagus adalah diatas 2% =2 (setiap penurunan 1% score minus 2)

                                Analisa Growth Investing

No	Indikator	%Growth	Nilai
1	DPK	3.63 %	0.36
2	Ekuitas Pemilik	15.49 %	1.55
3	Revenue Growth	2.46 %	0.25
4	Income Vs Cost	35.84 %	1.83
5	Laba Entitas Pemilik	10.25 %	2.56
6	Stock Price Growth	9.39 %	0.94
7	RoA	1.87 %	1.75
Total Score			9.24

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 9.24 / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini selalu membagikan dividen

Tahun Buku	Dividen	EPS	% Payout
2013	126.5	422	30.00%
2014	81.5	272	30.00%
2015	74.9	250	30.00%
2016	97.48	279	35.00%
2017	134.44	384	35.00%
Average % Payout			32.00%

PER

Harga	6,600
Earning Q1 2017	109.51
Earning Q1 2018	108.96
Earning 2017	384.11
Proyeksi Earning	383.56
PER	17.21

PBV

Ekuitas Pemilik	38,336,030,000,000
Saham Beredar	9,584,643,365
Book Value	4,000
PBV	1.65

CASA

Giro	14,645,607
Tabungan	34,073,578
Deposito	53,177,633
Total DPK	101,896,818
Total CASA	48,719,185
CASA	47.81%

CAR

Asset	178,257,092
Ekuitas	38,660,278
CAR	21.69%

NPL

Lancar	Perhatian	Kurang Lancar	Diragukan	Macet
81,377,389	6,310,686	396,780	969,163	1,267,495

Kredit Macet	Total Kredit	NPL
2,633,438	90,321,513	2.92%

PEG Ratio & PEG Adjusted

PER	17.21
NI Growth	10.25
Dividen 2017	134.44
Dividen Yield	2.04
PEG	1.40
PEG Adjusted	4,711.99

                                            Analisa Value Investing

No	Indikator	Value	Score
1	Deviden	32.00%	5.00
2	PER	17.21	1.56
3	PBV	1.65	1.70
4	CASA	47.81%	0.37
5	CAR	21.69 %	2.00
6	NPL	2.92 %	0.17
7	PEG	1.40	(2.00)
Total Score		8.80

Melalui analisa fundamental Value investing saham ini dari 8.80 / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Analisa Tambahan AFSI

Trending LineMelihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Uptrend

Analisa Biaya VS Pendapatan

Laba	Pendapatan	Total Biaya	%BP AFSI
3,828,097	20,052,217	16,224,120	80.91%

Analisa Cash Flow & Product Life Cycle dan BCG (Laporan Tahunan)

Arus Kas Operasi non asset	6,528,258
Arus Kas Investasi	3,189,178
Product Life Cycle	Growth
BCG	Star

Analisa Piotroski Score

1	Net Income +			Yes
2	ROA Current Year +			Yes
3	OCF Current Year +			Yes
4	OCF > Net Income +	OCF	6,528,258	Yes
		NI	3,681,551
5	Long Term Debt / asset  <	Current L	139,084,940	Yes
		Current A	178,257,092
		Current L/A	0.7802
		Previous L	138,058,549
		Previous A	174,436,521
		Previous L/A	0.7915
6	Asset Lancar / Hutang Lancar >	Current A	178,257,092	Yes
		Current H	139,084,940
		Current A/H	1.2816
		Previous A	174,436,521
		Previous H	138,058,549
		Previous A/H	1.2635
7	Saham beredar tetap			Yes
8	Laba Kotor Meningkat	Current	5,585,514	Yes
		Previous	4,934,212
9	Net sales / asset >	Current S	20,052,217	No
		Current A	178,257,092
		Current S/A	0.1125
		Previous S	20,654,674
		Previous A	174,436,521
		Previous S/A	0.1184

                                Analisa AFSI

No	Indikator	Score
1	Trending Line	2
2	BP AFSI	1.03
3	Cash Flow	2
4	Matrix & BCG	2
5	Piotroski Score	7
Total Score		14.03

Melalui analisa fundamental AFSI saham ini dari 14.03 / 17

Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Growth Investing	9.24
Value Investing	8.80
AFSI	14.03
Total Score	32.07

Kriteria penilaian kondisi terburuk -51

Kriteria penilaian kondisi terbaik 51

Nilai persentase kesehatan fundamental adalah 81.44%
Indikator Fundamental
<25% Tidak Baik
<50% Kurang baik
>50% Baik
>75% Sangat Baik

Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Untuk perbandingan analisis 21 emiten perbankan lain dapat dilihat melalui link dibawah

Analisa Sektor Finance Industri Perbankan Indonesia

Untuk Analisis  Saham BDMN Versi 1 Bisa Dilihat Disini
BDMN (2016 FY) VERSI 1.0


Salam,
Krisantus (Bozdiamond)