LPPF (PT. Matahari Department Store Tbk )

Analisa Fundamental Saham LPPF Request by iqbaln

Tgl penulisan artikel : 8 Agustus 2017

Saham PT. Matahari Department Store Tbk  adalah perusahaan yang bergerak dibidang retail

Saham ini merupakan saham Group Lippo

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q2 2017.

Laporan Keuangan LPPF posisi Q2 2017

Berikut hasil analisa fundamental saham LPPF posisi Q2 2017

Analisa Fundamental Growth Investing

Analisa revenue growth tahun 2007 - 2016

Year	Revenue
2007	12
2008	11
2009	619
2010	4,092
2011	9,247
2012	10,884
2013	12,746
2014	14,460
2015	16,020
2016	17,348
2016 / 2007	144756.34%
Average Growth	124.48%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi revenue growth)

Analisa earning growth tahun 2007 - 2016

Year	Earning	EPS	Saham Beredar
2007	26	97.00000	1,326,326,400
2008	(4)	(14.00000)	1,061,061,120
2009	18	(12.00000)	2,652,652,800
2010	625	214.00000	2,652,652,800
2011	466	159.60000	2,652,652,800
2012	771	264.30000	2,652,652,800
2013	1,150	394.30000	2,652,652,800
2014	1,419	486.50000	2,652,652,800
2015	1,781	610.50000	2,652,652,800
2016	2,020	692.20000	2,652,652,800
2016 / 2007	7834.67%	713.61%	200.00%
Average Growth	62.35%	24.40%	8.01%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi earning growth) 

Analisa equity growth  tahun 2007 - 2016

Year	Equity
2007	47
2008	44
2009	239
2010	1,074
2011	-2,702
2012	-1,932
2013	-781
2014	159
2015	1,106
2016	1,855
2016 / 2007	3921.78%
Average Growth	50.33%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi equity growth)

Analisa stock price growth  

Year	Price
2007	875
2008	250
2009	700
2010	2,550
2011	2,400
2012	2,700
2013	11,000
2014	15,000
2015	17,600
2016	15,125
2016 / 2007	1728.57%
Average Growth	37.25%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun

(Rasio ini bagus dari segi stock price growth) 
Harga 2007 dan 2008 adalah harga adjustment reverse stock 1:5

Analisa average ROE Tahun 2007 - 2016

ROE Year Laba Bersih Equity ROE 2007 26 47 54.50% 2008 -4 44 -8.50% 2009 18 239 7.67% 2010 625 1,074 58.14% 2011 466 -2,702 -17.23% 2012 771 -1,932 -39.91% 2013 1,150 -781 -147.20% 2014 1,419 159 890.83% 2015 1,781 1,106 160.98% 2016 2,020 1,855 108.87% Total 1068.15% Average / year 106.82%

(Indikator Fundamental Kenaikan Average ROE 15% dalam 10 Tahun) 

(Rasio ini kurang bagus dari segi Average ROE) karena ada ekuitas yang nilainya negatif maka mempengaruhi semua nilai maka kriteria menjadi kurang bagus.

Analisa Growth Investing No Indikator Hasil 1 Revenue Growth Bagus 2 Earning Growth Bagus 3 Equity Growth Bagus 4 Stock Price Growth Bagus 5 Average RoE  Kurang Bagus Total Score 80

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 5 Poin Penting
Nilai kesehatan fundamental growth investing untuk saham ini adalah 80%

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini terkadang membagikan Dividen terkadang tidak

P/E

Harga saat penulisan adalah 11,350

Earning Q2 2017 adalah 459
Proyeksi Earning 2017 adalah 918

Maka P/E = 12.36   --> Rasio ini bagus karena seharusnya P/E < 15)

PBV

Ekuitasnya adalah 1,779,306,000,000,-

Dengan jumlah saham yang beredar adalah 2,652,652,800,-. 
Maka nilai buku perusahaan adalah Rp. 671,- 

PBV adalah 16.92,-.

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya PBV < 1.5)

Working Capital 

Asset  Lancar =                         4,048,931,-

Utang Lancar =                         4,103,512,-

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya Asset Lancar > 2 x Utang Lancar)

Debt to Equity Rasio 

Total Equity        =                   1,779,306,-

Total Utang         =                   4,534,219,-

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya Total Equity > Total Utang)

Analisa Value Investing
No	Indikator	Hasil
1	Deviden	Kurang Bagus
2	P/E	Bagus
3	PBV	Kurang Bagus
4	Working Capital	Kurang Bagus
5	Debt to Equity	Kurang Bagus
Total Score		20

Melalui analisa fundamental value investing saham ini dari 4 Poin Penting

Nilai kesehatan fundamental value investing untuk saham ini adalah 20%

Nilai kesehatan fundamental gabungan Growth dan Value Investing adalah 50%

Analisa Tambahan AFSI

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Downtrend lemah

Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Salam,

Krisantus (Bozdiamond)